GB200 NVL72 Blackwell 캐비닛의 출하량이 50,000~80,000개에서 25,000~35,000개로 하향 조정되었습니다.
디지타임스(DigiTimes)를 인용한 익명의 산업 분석가들에 따르면, Nvidia GB200 기반 NVL72 장치의 2025년 예상 출하량은 50% 이상 삭감되었는데, 이는 올해 AI 하드웨어 전반에 대한 거의 모든 출하 전망과 배치되는 수치입니다. 주목할 점은 분석가들이 판매 예측을 Nvidia의 Arm 프로세서 기반 장치에만 한정하여 대폭 줄였다는 것입니다. 반면, AI 및 HPC(고성능 컴퓨팅)용 B200 GPU가 탑재된 x86 기반 장치 판매는 여전히 호황세를 이어갈 것으로 예상됩니다.
GB200 NVL72 캐비닛의 2025년 출하 예측치는 50,000~80,000개에서 25,000~35,000개로 낮아졌습니다. 대규모 출하는 2분기부터 시작되어 연말까지 점진적으로 증가할 것입니다. 56%의 삭감률은 매우 드라마틱해 보일 수 있으나, 캐비닛당 72개 GPU가 탑재된 35,000개 캐비닛은 총 252만 개의 GPU가 출하됨을 의미하므로 여전히 인상적인 수치입니다. 또한, 이 수치는 Nvidia의 Armv9 기반 프로세서를 탑재한 Grace Blackwell 머신에만 국한됩니다. 물론 x86 프로세서를 사용하는 Blackwell 가속 시스템도 별도로 존재할 것입니다.
분석가들이 Arm 기반 GB200 NVL72 캐비닛 출하 예측치를 절반으로 삭감한 구체적인 이유는 밝혀지지 않았습니다.
한편, AMD는 MI455X 지연설 보도를 부인했으며, Nvidia VR200 시스템 조기 출하설이 돌고 있음에도 불구하고, 동사는 헬리오스(Helios) 시스템은 '2026년 하반기 출시 목표'라고 밝혔습니다.
이러한 분석가들의 조사 결과는 AI 학습 및 추론을 위한 Arm 기반 장치에 대한 시장의 일반적인 관심이 과대평가되었음을 시사할 수 있습니다. 또는 일부 기업들이 Armv9 명령어 세트 아키텍처에 맞춰 소프트웨어를 전면 재작성하는 대신, 기존의 안정적인 x86 플랫폼을 유지하기로 결정했을 가능성도 있습니다.
또 다른 가능성으로는 일부 고객사들이 전력 및 냉각 요구 사항 때문에 NVL72 캐비닛의 사용을 포기하고, 상대적으로 밀도가 낮은 캐비닛으로 전환했을 수 있습니다.
나아가, Nvidia가 200 시리즈 Blackwell 제품 출하 6개월 후에 성능이 50% 향상된 GB300 및 B300 GPU를 출시할 것이라는 루머가 영향을 미쳐, 일부 기업들이 GB200 장비 조달을 늦추기로 결정했을 수도 있습니다. 물론 GB300 및 B300 제품의 시장 도입(ramp-up)에도 시간이 필요하므로, Blackwell Refresh가 기존 Blackwell 디자인의 판매를 이처럼 극적으로 대체했을 가능성은 낮습니다.
AI 하드웨어 산업은 호황입니다
분석가들의 예측은 현재 업계에서 벌어지고 있는 상황과 다소 모순되는 양상을 보입니다. Nvidia의 Blackwell AI GPU 및 대부분의 주요 AI 프로세서를 생산하는 TSMC는 AI 하드웨어 수요 증가 덕분에 1분기 매출이 전년 대비 중간값 기준으로 약 35% 성장할 것으로 예상했습니다.
선도적인 AI 서버 제조업체인 Foxconn과 Quanta는 GB200 출하 계획을 꾸준히 진행 중이며, 이는 시장의 수요를 뒷받침합니다.
이러한 상황 속에서, Dell은 강력한 AI 기반 서버 제품 포트폴리오를 발표하며 시장의 성장에 자신감을 보였습니다.
특히, Foxconn은 AI 전용 서버용 제품 개발에 박차를 가하고 있으며, AI 워크로드에 최적화된 서버 솔루션을 제시하며 시장 경쟁을 가열시키고 있습니다.